Перспективи удосконалення системи недержавного пенсійного забезпечення в Україні
Зварич О. І., Волошин В. В.

Зварич О. І., Волошин В. В. Перспективи удосконалення системи недержавного пенсійного забезпечення в Україні. Проблеми економіки. 2025. №3. C. 273–282.
https://doi.org/10.32983/2222-0712-2025-3-273-282

Розділ: Фінанси та банківська справа

УДК 368.914(477)

Анотація:
Демографічні виклики та структурні дисбаланси солідарної пенсійної системи України актуалізують потребу розвитку альтернативних механізмів пенсійного забезпечення населення. Недержавне пенсійне страхування як складова багаторівневої пенсійної архітектури потребує концептуального переосмислення та модернізації за європейськими стандартами та національними особливостями. Метою дослідження є ідентифікація ключових векторів трансформації системи недержавного пенсійного страхування України та розробка механізмів її оптимізації в аспекті забезпечення довготривалої фінансової стабільності та соціальної захищеності громадян. Дослідження базується на комплексному підході, що поєднує порівняльний аналіз світового досвіду, статистичний аналіз динаміки розвитку вітчизняного ринку й експертне оцінювання регуляторних ініціатив. Визначено пріоритетні напрямки удосконалення, серед яких: гнучкі моделі накопичувального страхування, диверсифікація інвестиційних інструментів пенсійних фондів із позиції ризик-менеджменту, підвищення транспарентності учасників ринку, посилення корпоративного сегмента шляхом створення стимулюючих фіскальних механізмів і цифровізація адміністрування. Обґрунтовано необхідність гармонізації національного законодавства із директивами Євросоюзу щодо пенсійного забезпечення та впровадження системи гарантування внесків. Встановлено, що системна модернізація недержавного пенсійного страхування вимагає синхронізації інституційних, регуляторних і фіскальних реформ, чим буде забезпечене формування конкурентоспроможного сегмента фінансового ринку та сприятиме зростанню довіри населення до недержавних пенсійних програм як надійного інструмента забезпечення гідного рівня життя у похилому віці. Реалізація запропонованих заходів дасть реальну можливість наблизити українську модель недержавного пенсійного страхування до кращої європейської практики та підвищить її ефективність у контексті демографічного переходу.

Ключові слова: пенсійна система, пенсійне забезпечення, реформування пенсійної системи, недержавне пенсійне забезпечення, напрямки удосконалення недержавного пенсійного забезпечення, система недержавного пенсійного забезпечення, перспективи розвитку пенсійного забезпече

Рис.: 2. Табл.: 1. Бібл.: 21.

Зварич Олена Ігорівна – доктор економічних наук, доцент, професор, кафедра менеджменту і маркетингу, Карпатський національний університет імені Василя Стефаника (вул. Шевченка, 57, Івано-Франківськ, 76018, Україна)
Email: lena_zl@ukr.net
Волошин Володимир Вікторович – аспірант, кафедра економічної кібернетики, Карпатський національний університет імені Василя Стефаника (вул. Шевченка, 57, Івано-Франківськ, 76018, Україна)
Email: voloshyn86@gmail.com

Список використаних у статті джерел

Про недержавне пенсійне забезпечення : Закон України від 09.07.2003 № 1057-ІV. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/1057-15#Text
Про загальнообов’язкове державне пенсійне страхування : Закон України від 09.07.2003 № 1058-ІV. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/1058-15#Text
Про затвердження Положення про граничний розмір витрат, пов’язаних із здійсненням недержавного пенсійного забезпечення : Рішення Національної комісії з цінних паперів та фондового ринку від 15.07.2021 № 500, зареєстроване у Міністерстві юстиції України 6 серпня 2021 року за № 1030/36652. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/z0226-13
Директива Європейського Парламенту та Ради 2009/65/ЄС від 13 липня 2009 року про узгодження законів, підзаконних нормативно-правових актів і адміністративних положень щодо компаній колективного інвестування в переказні цінні папери (UCITS) (нова редакція) (Текст стосується ЄЕП). Офіційний вісник ЄС. L 302, 17.11.2009. С. 32.
Директива Європейського Парламенту та Ради 2014/50/ЄС від 16 квітня 2014 року про мінімальні вимоги для підвищення мобільності працівників між державами-членами шляхом покращення набуття та збереження додаткових пенсійних прав (текст, що стосується ЄЕЗ). Офіційний вісник ЄС. L 128, 30.04.2014. С. 1–7.
Директива Європейського Парламенту та Ради 2016/2341 від 14 грудня 2016 року про діяльність та нагляд за установами професійного пенсійного забезпечення (IORPs) (перероблена редакція) (Текст, що стосується ЄЕЗ). Офіційний вісник ЄС. L 354, 23.12.2016. С. 37–85.
Регламент Європейського Парламенту та Ради 2019/2088 від 27 листопада 2019 року про розкриття інформації, пов’язаної зі стійкістю, у сфері фінансових послуг (Текст стосується ЄЕЗ). Офіційний вісник ЄС. L 317, 09.12.2019. С. 1–16.
Вовк Є. О., Бірюк С. О., Гречанінов Ф. В. Соціально-економічні координати недержавного пенсійного забезпечення в Україні. Економіка та суспільство. 2024. № 67. URL: https://economyandsociety.in.ua/index.php/journal/article/view/4833
Вергелюк Ю. Ю., Лещенко М. А. Сучасний стан та перспективи розвитку ринку недержавного пенсійного забезпечення в Україні. Наукові записки Національного університету «Острозька академія». Серія «Економіка». 2022. № 27 (55). С. 42–45.
Зварич О. І., Волошин В. В. Аналіз стану недержавного пенсійного страхування в Україні. Бізнес Інформ. 2024. № 8. C. 237–251.
Зварич О. І., Волошин В. В. Законодавчі передумови впровадження обов’язкового накопичувального пенсійного страхування в Україні. Актуальні проблеми розвитку економіки регіону. 2024. № 20 (Т. 1). С. 327–344.
Зварич О. І., Волошин В. В. Зарубіжний досвід використання накопичувального пенсійного страхування у національних системах пенсійного забезпечення громадян. Наукові інновації та передові технології. 2023. № 14 (28). С. 636–667.
Зварич О. І., Волошин В. В. Інвестиційні портфелі накопичувальних пенсійних програм недержавних пенсійних фондів України. Бізнес Інформ. 2025. № 7. С. 419–432.
Зварич О. І., Волошин В. В. Необхідність та передумови впровадження обов’язкового накопичувального пенсійного страхування в Україні. Соціальна економіка. 2025. № 69. С. 209–230.
Марич М. Г., Шупер А. С. Перспективи розвитку недержавного пенсійного забезпечення в Україні. Економіка та суспільство. 2021. № 31. URL: https://economyandsociety.in.ua/index.php/journal/article/view/681
Пікус Р. Р., Трейтяк О. О. Перспективи розвитку недержавного пенсійного забезпечення в Україні. Економіка та суспільство. 2024. № 59. URL: https://economyandsociety.in.ua/index.php/journal/article/view/3376
Пузирьова П. В. Світовий досвід організації моделей недержавного пенсійного забезпечення: особливості та можливості для України. Формування ринкових відносин в Україні. 2025. № 1 (284). С. 139–150.
Міжнародні стандарти фінансової звітності: Текст Міжнародних стандартів фінансової звітності (МСФЗ), включаючи Міжнародні стандарти бухгалтерського обліку (МСБО) та Тлумачення (КТМФЗ, ПКТ), редакція станом на 12 березня 2013 року. URL: https://zakon.rada.gov.ua/laws/show/929_010#Text
Аналіз ринку: аналітичні дані щодо розвитку фондового ринку // Національна комісія з цінних паперів та фондового ринку. URL: https://www.nssmc.gov.ua/news/insights
Недержавне пенсійне забезпечення в Україні: оцінка та рекомендації. Проект USAID «Трансформація фінансового сектору». Київ, Україна. Липень 2019. URL: https://knpf.bank.gov.ua/dl/nederzhavne_pensiine_zabezpechennia_v_ukraini_otsinka_ta_rekomendatsii_Text.pdf
Пруденційний нагляд та інвестування пенсійних накопичень // Україна фінансова. URL: https://ufin.com.ua/analit_mat/sdu/099